4+7之后的“地震”：原中标药品、辅助用药、中成药、器械耗材......

带量采购马上进入实施阶段，很多人认为对行业的影响已经逐渐消除，其实巨震才刚刚开始，随后的演进生态可能又会让所有医药从业者大吃一惊！

从宏观来说，之所以这次只有31个品种推进国家带量采购，只是因为大批的品种还没有通过一致性评价。随着一致性评价逐步过评，重磅大品种会快速进入，比如二甲双胍、各种胰岛素，还有一批的高血压、高血脂和肿瘤药，涉及上百亿上千亿规模的市场容量。新的一期国家带量采购已是箭在弦上。

估计会在四五个月后，全国两会的窗口期后，国家会再组织一次。基本上国家局两次定下基调，整个医药产业将彻底重构，高价原研药的超国民待遇终结，贵价仿制药靠回扣营销，越贵卖的量越大的时代将要过去了！

各省市会不会跟进带量采购呢？这是显而易见的，因为这次全国带量采购的价格体系，事实上很多省市必然会进行联动，即使上海局说明了，你没有预付款，也没有保证销量，你是不能采用这个价格的，但是从现实情况来讲，各个省市医保都不想多出钱。

而且如果价格不联动，会出现什么结果呢？同样的药隔壁别的省市比我们便宜好多钱，就会有一批人专门用医保卡开药，甚至自费买药然后再邮购，形成一个莫名其妙的地下产业链。

其实患者治疗为了省钱，海外就医邮购甚至是印度代购药品这些灰色和极高成本的行为都会上到巨大的体量，因为患者需要！更何况是咱们国内的一些城市，所以必然会出现地下串货，甚至很多批发商代理商会规模串货。

市场经济发展有个特点：哪里有一个缝，有人就给你钻出个洞！所以从长远来看，不联动也得联动，没得选择，而同样的商品不能卖两个价，这是一个很显而易见的事情！

但是厂家也有顾虑，认为如果联动之后，他就没有了费用空间，那些有费用空间的药反而可以劣币驱逐良币，通过回扣的方式压迫我的销量，我这个品种就会死亡，所以这次医保局很可能会采用一些中国特色的过渡期办法。

首先，各地医保局会推动医院选择带量采购的品种，并且把药品价格实实在在压下来。

然后，各地原来执行的最低中标价与带量采购价之间会有一个价差，在临时办法中为了保证中标品种的销量，推进医疗机构采购，很可能医保局会把这部分的利益让渡给医院。

也就是医院采购的价格是便宜的，医保仍然按之前价格结算，差价由医院来支配，甚至可以变成医生的合规奖金或者科室的收入，这样自发地提升科室和医生处方这类药的积极性，切实有效地推进带量采购品种的过渡，避免好产品一降价就死的实际情况！

最后如果明年全中国开始执行带量采购的价格，医保也会把这个价格降到相应的最低支付价格，但是在临时过渡期必须要有一些独特的策略！

其实这种方式的优点很清楚，因为即使没有带量采购，各地医保局也是按照这个价格来支付的，所以本质上医保局并没有多花钱；

此外，各个省市的医保局帮你医院压了药企产品的价，因此你在执行这个价格时必须给企业承诺的销量，但是又怕医院的医生阳奉阴违，为了回扣去开别的药，不去处方这个药，所以采用把差价费用直接返给医院，然后由医院去支配的方式，让医院来驱动医生行为进行管理。

所以说这是一个具有中国特色的临时过渡办法，很可能会用这种方式实现，而且这是一个有超强的实战精神和政治智慧的方式！

说完了医药，其实最重灾区的商业贿赂实际上是在器械，特别是高值耗材，这部分也是医保局着重打击的，想都不用想，不会放过的！

当然现在有一些实际问题，首先器械由于过于非标，规格型号特别多，第二，国内企业跟跨国企业在技术和质量上会有差距。

所以有可能会首先选择普通的、量比较大的、标准化程度比较高的器械，然后逐步进行进口替代，压缩整个医保费用。而且估计先要执行两票制后执行带量采购，也有可能两个政策同步做成组合拳，核心就是为了压缩器械里面全渠道的灰色利润，释放医改红利。

关于中药整体来看，从短期来说，一大批的中药企业甚至会先获益，因为那些通过一致性评价的品种必然是没有临床费用，不可能给回扣了，也给不起了，而中药永远不存在一致性评价的问题，在这一过程中的医生由于其他药费的下降，会有一定的空间去开中药收取回扣。

我最近看了很多医生的处方，莫名其妙给患者开了几个药之后，开转移因子开胸腺五肽，开匹多莫德，美其名曰增强免疫力，还开一些xxx的中成药，甚至一个小孩的感冒，也会开一堆中成药，而且金额要远远大于治疗药物费用，有的甚至是不管小孩老人青年人的疾病，一律开一个品种，其原因是显而易见的。

这个漏洞你觉得医保局会不堵上吗？这也是必然的，因为医保局不同于发改委，或者说促进中药发展并不是为了促进有回扣的中医药发展。不是说把一些安全无效的药人为的卖到天上去就叫促进中药发展，而是要通过真正有效的方式，比如谁真的敢做临床，敢做中药注射剂再评价。

真正能确定处方有效那就用，我估计整个中国的很多中药企业，大部分不敢做临床，如果敢做早就做了，不会等到今天。

整个医保对中药中成药的过度使用都可能是不待见，一些过渡政策之后，不会让中药企业借机发歪财，一定会有更多的严制政策，通过同步组合拳比如由各省提交辅助药目录，严格限制辅助用药，而辅助用药的核心就是中成药、中药注射剂还有一些营养药。

因此在同步的组合拳下，中药的舒服好日子估计还剩一年，估计到明年下半年就会开始收紧，甚至出现断崖也完全有可能！

我猜想一下：国家级的带量采购效果体现出来之后，各个省市可能会参照这个方法执行区域的带量采购，这是为什么呢？因为各省市的疾病谱不一样，有的城市这部分量很大，有的省市量很小，如果用了国家采购有的时候会无法平衡，反而各省市根据自己的情况，以量换价，模式成型，然后参考规则，同时用技术平台执行标准化。

因此国家已经执行的带量采购品种，各省市不会再二次议价，而是沿用国家的价格，但是国家没有办法纳入所有的品种，各省市可以参照国家的办法进行各自的带量采购，真正地实现落地开花，而且一个省市进行带量采购之后，其他省市也会跟进，形成全国性的一轮一轮的价格潮。

所以整个医药股特别是仿制药股的价值被迫全面重估，不要认为现在股票跌的多，很可能只是开始，后面一些公司会跌的更多，因为估值体系、盈利能力、市场前景、天花板完全变了！